顶尖财经网(www.58188.com)2025-5-2 22:22:50讯：

【21:32 中信海直(000099)2025年一季报点评：最佳一季度业绩表现 与中信金租、峰飞航空展开EVTOL领域合作】

　　5月2日给予中信海直(000099)推荐评级。

　　投资建议：1）盈利预测：基于2025 年原油价格有所下行，该机构小幅调整25-26 年盈利预测至3.6、4.0 亿（原预测为3.5、3.9 亿），维持2027 年4.4 亿的预测，对应EPS 分别为0.46、0.52、0.56 元，对应PE 分别为48、43、39 倍。2）投资建议：该机构持续看好2025 年低空经济步入落地年，强调“推荐”评级。

　　风险提示：飞行安全风险、大客户集中度高、航油大幅波动。

　　该股最近6个月获得机构2次推荐评级。


【15:32 招商蛇口(001979)：归母净利润改善 积极投展优质地块】

　　5月2日给予招商蛇口(001979)推荐评级。

　　投资建议：2025Q1年公司归母净利润显著改善。公司积极投拓，高质量拿地融资端成功发行中票，融资成本低。存量资产端，旗下REIT计划第二次购入公司全资子公司持有的多个资产。该机构维持公司2025-2027年归母净利润为 48.67亿元、54.92亿元、59.79亿元的预测，对应EPS为0.54元/股、0.61 元/股、0.66元/股，对应PE为17.03X、15.10X、13.87X，维持“推荐”评级
　　风险提示：宏观经济不及预期的风险、房地产销售不及预期的风险、房价大幅度下跌的风险、资金回流不及预期的风险、债务偿还不及预期的风险、运营业务不及预期的风险
　　该股最近6个月获得机构21次买入评级、5次推荐评级、3次优于大市评级、1次跑赢行业评级。


【14:47 方正证券(601901)：业绩符合预期 同期低基数下增长明显】

　　5月2日给予方正证券(601901)推荐评级。

　　投资建议：该机构看好行业供给侧改革下公司发展机遇。考虑到市场景气度反转以及公司业务基本面较优，该机构维持盈利预期，预计方正证券2025/2026/2027年EPS 为0.35/0.38/0.41 元人民币，BPS 分别为6.03/6.38/6.68 元人民币，当前股价对应PB 分别为1.23/1.17/1.11 倍， 加权平均ROE 分别为5.81%/6.20%/6.30%。参考公司历史估值，考虑到市场目前总体景气度较高，以及公司当前业务总体情况，该机构维持2025 年业绩1.6 倍PB 估值预期，目标价9.65 元，维持“推荐”评级。

　　风险提示：市场交易量回落；资本市场创新不及预期；实体经济复苏不及预期。

　　该股最近6个月获得机构2次推荐评级、1次增持评级、1次“增持”的投评级、1次买入评级。


【14:47 兴业证券(601377)2025年一季报点评：ROE环比有所回落 轻资本业务高基数下回落】

　　5月2日给予兴业证券(601377)推荐评级。

　　投资建议：看好公司供给侧改革机会与资管业务增长空间。该机构维持盈利预期，预计兴业证券2025/2026/2027 年EPS 为0.27/0.29/0.32 元人民币，BPS 分别为6.47/6.59/6.72 元人民币，当前股价对应PB 分别为0.89/0.88/0.86 倍，加权平均ROE 分别为4.22%/4.46%/4.82%。该机构维持2025 年业绩1.05 倍PB 估值预期，目标价6.79 元，维持“推荐”评级。

　　风险提示：市场交易量回落；资本市场创新不及预期；实体经济复苏不及预期。

　　该股最近6个月获得机构7次买入评级、3次推荐评级、2次增持评级、1次优于大市评级。


【14:42 招商证券(600999)2025年一季报点评：业绩符合预期 自营环比略有回落】

　　5月2日给予招商证券(600999)推荐评级。

　　投资建议：该机构维持盈利预期，预计招商证券2025/2026/2027 年EPS 为1.45/1.56/1.67 元人民币，BPS 分别为13.98/15.02/16.06 元人民币，当前股价对应PB 分别为1.18/1.10/1.02 倍，加权平均ROE 分别为10.62%/10.76%/10.77%。

　　风险提示：市场交易量回落；资本市场创新不及预期；实体经济复苏不及预期。

　　该股最近6个月获得机构9次买入评级、4次增持评级、2次推荐评级、2次优于大市评级、1次“增持”的投评级。


【14:32 东方证券(600958)2025年一季报点评：业绩略超预期 各业务多有所提升】

　　5月2日给予东方证券(600958)推荐评级。

　　投资建议：长期来看，该机构看好行业供给侧改革下公司发展机遇。考虑到市场景气度反转以及公司业务基本面较优，该机构维持盈利预期，预计东方证券2025/2026/2027 年EPS 为0.45/0.50/0.58 元人民币，BPS 分别为9.13/9.34/9.53元人民币，当前股价对应PB 分别为1.00/0.98/0.96 倍，加权平均ROE 分别为4.97%/5.44%/6.17%。参考公司历史估值，考虑到市场目前总体景气度较高，以及公司当前业务总体情况，该机构维持2025 年业绩1.3 倍PB 估值预期，目标价11.87 元，维持“推荐”评级。

　　风险提示：市场交易量回落；资本市场创新不及预期；实体经济复苏不及预期。

　　该股最近6个月获得机构15次买入评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、1次增持评级、1次买入-A投资评级、1次“增持”的投评级。


【12:12 百润股份(002568)：预调酒韧性发展 威士忌销售起步】

　　5月2日给予百润股份(002568)推荐评级。

　　投资建议：该机构认为公司预调鸡尾酒业务有韧性，2025 年有望重拾增长；威士忌业务进入产品销售阶段，该机构对其发展抱有乐观期待。该机构根据公司最新业绩情况并增加威士忌业务盈利预期，调整盈利预测，预计2025-27年EPS分别为0.77/1.00/1.29元，2025/4/30收盘价26.1元对应P/E分别为34/26/20倍，维持“推荐”评级。

　　风险提示：威士忌新品销售不及预期的风险。

　　该股最近6个月获得机构18次买入评级、7次增持评级、3次推荐评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。


【11:27 赛轮轮胎(601058)：业绩表现稳健 全球化布局持续推进】

　　5月2日给予赛轮轮胎(601058)推荐评级。

　　投资建议：预计2025-2027年公司营收分别为366.37、412.38、450.63亿元；归母净利润分别为42.37、52.09、58.91亿元，同比分别增长4.28%、22.95%、13.10%；EPS分别为1.29、1.58、1.79元，对应PE分别为9.51、7.73、6.84 倍，维持“推荐”评级。

　　风险提示：国际贸易摩擦加剧的风险，原料价格大幅上涨的风险，产品景气度下滑的风险，新建项目达产不及预期的风险等。

　　该股最近6个月获得机构17次买入评级、2次推荐评级、1次跑赢行业评级、1次强推评级。