业界预计，未来智能投顾在美国金融市场上的复合增长率能达到28%

目前，国内的资管行业整体规模或已超过百万亿元，科技金融的创新发展，极大地提升传统投研的效率和能力，而人工智能引入投研领域，也将引起资产管理行业新的变革。天弘基金智能投资部总经理助理刘硕凌对《证券日报》基金新闻部记者表示，智能投顾这一顺应时代的产物，能让人工智能在财富管理领域得到更合理的应用，轻松为投资者在浩繁的基金和理财产品中选出适合的投资产品，让笨重、巨额的资金创造“大象也能跳舞”奇迹的同时，为投资者带来方便、高效、精准的客户体验。

何谓智能投顾？目前业界较为公认的看法为：智能投顾是指基于公募基金产品，运用组合策略等方式，针对客户具体需求，借助电商技术和大数据技术等新技术，将投资顾问服务模式化、产品化，并将之以良好体验在线呈现的产品和营销服务方式。智能投顾是舶来品，在美国市场上，这个领域已经出现了像Wealthfront、Betterment这样的创业公司，再加上华尔街对智能投顾的看好，一些传统的金融机构也在涉足。来自花旗银行的数据显示，从2012年—2015年底，美国智能投顾管理的资产规模从0上升到190亿美元，尽管在财富管理的总体规模上还没有达到1%，业界却预计，未来智能投顾在美国金融市场上的复合增长率能达到28%。

刘硕凌表示，在充分发展的理财市场上，针对高净值用户以及大客户的财富管理，投资顾问这个角色一直没有缺位。然而，由于过去这种服务必须依赖于有专业素养的人工，因此，接受服务者也被设定了资金门槛，而智能投顾技术的出现，会让理财顾问服务变成一种普惠金融。

人工智能的引入提高了整个金融投研体系的前瞻性，可以管理的资产规模更大。以天弘基金管理的余额宝为例，截至今年二季度末，余额宝用户数已经突破3亿人，管理的资产规模突破8000亿元，在保障系统的承载量和基金的流动性安排中，金融科技就发挥了重要作用。

“除了提高数据的统计和处理能力，人工智能还可以对数据做出识别和判断，从而降低投资人员的工作量，提升整个投研团队的效率。天弘基金建立的行业领先的投研云系统就是人工智能在投研系统中的典型应用。”刘硕凌表示。

据记者了解，天弘基金今年成立了智能投资部，负责资产配置、大数据研究、指数基金和FOF投资研究等，致力于将人工智能和传统投研相结合，将两者进行更合理的分工定位。在刘硕凌看来，未来十年会是人工智能发展最好的时代，也是投资回报最有效的时代。“理财顾问的角色由机器人来充当，一是快、勤劳；另一个是记忆力好，不会忘，随着时间的增长，一定会解放很多简单重复的体力劳动，将量化、组合投资的理财服务惠及到更多的人。”他说。

刘硕凌进一步表示，天弘基金目前的IT系统能够支持每日处理数据达到上亿笔，从本质上区别于大多数传统基金公司，一旦智能投顾服务的用户下沉，系统面对的将是更多的小微用户。这时，快速互动、以及对海量用户的信息搜集能力等都是系统的能力。“天弘基金的本质是一家基金公司，旗下的产品除了余额宝外，还有19只针对各个领域的指数基金、5只货币基金和8只债券基金，这给天弘基金布局智能投顾服务提供了一个便利的基金池，给投资组合打下了基础。”